Nun mercado globalizado, pódese esperar a fragmentación do rendemento: no sector de tuberías e liñas de control este é un tema clave.De feito, o rendemento relativo do subsector difire non só pola xeografía e o segmento de mercado senón tamén pola profundidade da auga, o material de construción e as condicións ambientais.Un exemplo clave destas dinámicas demóstrase polos diferentes niveis de crecemento do mercado esperados por rexión xeográfica.De feito, mentres os mercados tradicionais de augas pouco profundas do Mar do Norte e do Golfo de México (GoM) están a diminuír lentamente, as rexións do sueste asiático, brasileiro e africano están a ser cada vez máis flotantes.Non obstante, tamén se prevé que o ciclo a curto prazo sexa testemuña dun crecemento substancial nos sectores fronteirizos de Noruega de augas profundas, o Reino Unido ao oeste de Shetland e a Tendencia Terciaria inferior no Golfo de México, sendo as augas máis profundas, máis duras e remotas que impulsan a actividade en estas rexións.Nesta revisión, Luke Davis e Gregory Brown de Infield Systems informan sobre o estado actual dos mercados de tuberías e liñas de control e o que os observadores da industria poden esperar para un ciclo de mercado de transición.
Perspectivas do mercado
Durante os próximos cinco anos, Infield Systems prevé que o gasto en gasodutos e liñas de control se achegue á marca dos 270.000 millóns de dólares, o que equivale a case 80.000 quilómetros de liñas dos cales 56.000 quilómetros serán condutos e 24.000 quilómetros serán liñas de control.En combinación, espérase que estes dous sectores experimenten un alto nivel de crecemento tras unha importante desaceleración entre os máximos de principios de 2008 e os mínimos de 2009 e 2010. Non obstante, a pesar desta expectativa xeral de crecemento, é importante sinalar as principais diferenzas xeográficas. desempeño a medida que os mercados emerxentes comezan a superar as concas tradicionais de actividade.
Aínda que se prevé que o gasto de capital nas rexións máis maduras se recupere a curto prazo, o crecemento a longo prazo é comparativamente modesto cando se ve xunto con algúns dos mercados emerxentes.De feito, os acontecementos recentes en América do Norte, incluíndo as consecuencias da crise financeira, a traxedia de Macondo e a competencia do gas de xisto en terra, combináronse para reducir a actividade de exploración e exploración en augas pouco profundas e, polo tanto, as instalacións de plataformas e canalizacións na rexión.Unha imaxe similar desenvolveuse no Mar do Norte do Reino Unido, aínda que o lento mercado aquí está impulsado máis polos cambios no réxime fiscal da rexión e as dificultades para conseguir créditos, unha situación que se viu agravada pola crise da débeda soberana na zona euro.
Non obstante, mentres estas dúas rexións pouco profundas tradicionais se estancan, Infield Systems prevé un crecemento substancial nos mercados emerxentes do noroeste de Australia, África Oriental e partes de Asia (incluída a actividade en augas profundas no mar da China Meridional e as concas offshore de Krishna-Godavari fronte á India) mentres os incondicionais das augas profundas de África Occidental, o Golfo de México e o Brasil deberían seguir proporcionando un impulso significativo a longo prazo ao mercado.
Montañas en movemento: o crecemento das liñas troncais
Aínda que unha tendencia cara a instalacións de augas cada vez máis profundas, e, polo tanto, as liñas SURF asociadas, seguirán captando a atención da industria, espérase que as instalacións de augas pouco profundas manteñan unha cota de mercado significativa no futuro previsible.De feito, prevese que ata 2015 ata dous terzos do gasto de capital se dirixa a desenvolvementos en menos de 500 metros de auga. Polo tanto, as instalacións de gasodutos convencionais constituirán unha proporción substancial da demanda no futuro, unha parte importante. dos cales se prevé que sexan impulsados polos desenvolvementos de augas pouco profundas no mar asiático.
Os troncos de augas pouco profundas e as liñas de exportación serán parte integrante do mercado máis amplo de gasodutos durante os próximos cinco anos, xa que se prevé que este subsector teña o maior crecemento.A actividade neste sector estivo impulsada historicamente pola presión sobre os gobernos nacionais e as autoridades rexionais para mellorar a seguridade enerxética mediante a diversificación dos abastecementos de hidrocarburos.Estas grandes redes de oleodutos dependen en gran medida das relacións internacionais e das condicións macroeconómicas e, polo tanto, poden sufrir atrasos e revalorizacións de forma desproporcionada en comparación con calquera outro sector do mercado.
Europa ten a maior parte do segmento do mercado de exportacións e liñas troncais offshore cun 42% do total de quilómetros instalados mundiais e un 38% previsto de gasto de capital para 2015. Con varios proxectos complexos e de alto perfil nas fases de planificación e construción, sobre todo Nord Prevese que o gasto en capital de Stream, troncal europeo e de exportación alcance uns 21.000 millóns de dólares durante o período 2011-2015.
Anunciado por primeira vez en 2001, o proxecto Nord Stream une Vyborg en Rusia con Greifswald en Alemaña.A liña é o gasoduto submarino máis longo do mundo con 1.224 km de lonxitude.O proxecto Nord Stream involucrou a unha complexa serie de contratistas, incluíndo Royal Boskalis Westminster, Tideway, Sumitomo, Saipem, Allseas, Technip e Snamprogetti, entre outros que traballan para un consorcio que inclúe a Gazprom, GDF Suez, Wintershall, Gasunie e E.ON Ruhrgas.En novembro de 2011 o consorcio anunciou que a primeira das dúas liñas estaba conectada á rede de gas europea.Ao finalizar, espérase que o proxecto de gasoduto xemelgo xigante abastece ao mercado europeo con fame de enerxía con 55 BCM de gas (o que equivale a un 18% do consumo do noroeste europeo de 2010) ao ano durante os próximos 50 anos.Ademais de Nord Stream, tamén se prevé que o investimento no mercado de liñas troncais e de exportación aumente considerablemente en toda Asia, pasando de 4.000 millóns de dólares no período histórico 2006-2010 a case 6.800 millóns de dólares ata 2015. As liñas de exportación e troncais na rexión son indicativos do crecemento esperado da demanda de enerxía en Asia.
Nord Stream encapsula as complexidades loxísticas, políticas e de enxeñería asociadas aos grandes desenvolvementos de liñas troncais.De feito, máis aló das dificultades técnicas asociadas á enxeñaría de dous gasodutos de 1.224 km, o consorcio de desenvolvemento encargouse de xestionar as implicacións políticas de executar unha liña polas augas territoriais de Rusia, Finlandia, Suecia, Dinamarca e Alemaña ademais de satisfacer as demandas do país. estados afectados de Letonia, Lituania, Estonia e Polonia.O proxecto tardou case nove anos en obter o seu consentimento e cando finalmente foi recibido en febreiro de 2010, o traballo comezou rapidamente en abril do mesmo ano.A instalación de tubaxes de Nord Stream está prevista para o terceiro trimestre de 2012 coa posta en servizo da segunda liña que pon fin a unha das historias máis perdurables no desenvolvemento da infraestrutura de exportación.O gasoduto Trans ASEAN é un posible proxecto de liña troncal que atravesaría Asia e estendería así as substanciais subministracións de hidrocarburos do sueste asiático a áreas menos ricas en recursos.
Aínda que este alto nivel de actividade é alentador, non é unha tendencia sostible a longo prazo, senón que é indicativa deste ciclo particular no mercado.Máis aló do crecemento a curto prazo da actividade de Europa do Leste, Infield Systems observa pouca demanda despois de 2018, xa que estes desenvolvementos son proxectos moi puntuais e, unha vez que estean en marcha, Infield Systems ve que a actividade futura está impulsada por liñas vinculadas en lugar de liñas de exportación importantes adicionais. .
Riding the SURF - Unha tendencia a longo prazo
Impulsado pola produción flotante e as tecnoloxías submarinas, o mercado global de augas profundas é probablemente o sector de máis rápido crecemento da industria de petróleo e gas offshore.De feito, con moitas rexións terrestres e de augas pouco profundas que afrontan un descenso da produción e os NOC controlando rexións prolíficas ricas en recursos como Oriente Medio, os operadores buscan cada vez máis explorar e desenvolver reservas nas rexións fronteirizas.Isto está a ocorrer non só nas tres rexións de augas profundas "pesados" (GoM, África Occidental e Brasil), senón tamén en Asia, Australasia e Europa.
Para o mercado SURF, unha tendencia tan clara e distinta cara a actividade de E&P en augas máis profundas debería traducirse nun crecemento considerable do mercado durante a década seguinte e máis aló.De feito, Infield Systems prevé un crecemento robusto en 2012, xa que os COI continúan desenvolvendo as súas extensas reservas de augas profundas en África Occidental e o GoM de EE.
Como demostra a Figura 3 a continuación, hai unha polarización no rendemento do mercado entre os mercados SURF de augas pouco profundas e profundas.De feito, aínda que se espera que o mercado de augas pouco profundas mostre un crecemento moderado a curto prazo, a tendencia a longo prazo non é tan positiva.Non obstante, nas augas máis profundas, a actividade é moito máis robusta xa que se prevé que o desembolso total de capital aumente ata un 56% entre os períodos 2006-2010 e 2011-2015.
Aínda que os desenvolvementos en augas profundas foron sen dúbida o principal motor de crecemento para o mercado SURF durante a última década, o desenvolvemento continuo de campos remotos de petróleo e gas proporcionará máis combustible ao lume.En particular, os amarres submarinos de longa distancia están a converterse nun escenario de desenvolvemento de campo cada vez máis común a medida que o traballo de I+D dos operadores e os seus contratistas comeza a facer máis factibles estes proxectos técnicamente desafiantes.Os proxectos de alto perfil recentes inclúen o desenvolvemento de Ormen Lange de Statoil e Shell offshore de Noruega e o proxecto Laggan de Total offshore no Reino Unido na rexión oeste das Shetland.O primeiro é o amarre submarino a costa máis longo do mundo que está producindo actualmente, mentres que o segundo baterá ese récord e abrirá a marxe atlántica a unha maior actividade de E&P unha vez que se poña en marcha en 2014.
Outro exemplo clave desta tendencia reside no desenvolvemento do campo de augas profundas Jansz no mar de Australia.Jansz forma parte do proxecto Greater Gorgon, que segundo Chevron será o maior proxecto de recursos na historia de Australia.O proxecto implica o desenvolvemento de varios campos, incluíndo Gorgon e Jansz, que en total teñen reservas estimadas de 40 Tcf.O valor estimado do proxecto é de 43.000 millóns de dólares e a primeira produción de GNL está prevista para 2014. A área de Greater Gorgon está situada entre 130 e 200 quilómetros da costa do noroeste de Australia.Os campos estarán conectados por un gasoduto submarino de 70 km e 38 polgadas e un gasoduto submarino de 180 km e 38 polgadas a unha instalación de GNL na illa Barrow.Desde a illa Barrow , un gasoduto de 90 km conectará a instalación co continente australiano .
Aínda que os desenvolvementos de SURF, como os das partes máis desafiantes do Mar do Norte, Brasil, África occidental, o GoM, Asia e o noroeste de Australia están impulsando o mercado hoxe en día, os resultados incentivadores de E&A en África oriental deberían proporcionar un crecemento adicional máis abaixo na liña.De feito, os recentes éxitos de exploración, como os de Windjammer, Barquentine e Lagosta, provocaron volumes descubertos máis aló do limiar (10 Tcf) para unha instalación de GNL.África Oriental e Mozambique, en particular, agora están sendo promocionadas como a Australia do mañá.Anadarko, operador de Windjammer, Barquentine e Lagosta planea desenvolver estas reservas a través dunha conexión offshore a unha instalación de GNL en terra.Agora uniuse o descubrimento de Eni en Mamba South facendo probable un posible proxecto de 22,5 Tcf a finais da década.
Unha canle de oportunidades
O crecemento no gasoduto, a liña de control e, de feito, o mercado offshore máis amplo no próximo ciclo probablemente se caracterice por proxectos cada vez máis profundos, duros e remotos.O COI, o NOC e a participación independente é probable que creen un mercado de contratación fértil tanto para os principais contratistas como para os seus homólogos indíxenas.É probable que un nivel tan bo de actividade supoña unha presión significativa sobre a cadea de subministración a longo prazo, xa que o apetito de investimento dos operadores superou a liquidez da débeda necesaria para investir nos fundamentos do abastecemento: plantas de fabricación, buques de instalación e quizais o máis importante. , enxeñeiros de canalizacións.
Aínda que o tema xeral do crecemento é un indicador positivo para a futura xeración de ingresos, esa visión debe ser atenuada polo temor a unha cadea de subministración con capacidade insuficiente para xestionar tal aumento.Infield Systems cre que máis aló do acceso ao crédito, a inestabilidade política e a inminente reescritura da lexislación sobre saúde e seguridade, a ameaza máis destacada para o crecemento global do mercado é a falta de enxeñeiros cualificados na forza de traballo.
As partes interesadas do sector deben ser conscientes de que, a pesar dunha historia de crecemento convincente, calquera actividade futura nos mercados de tuberías e liñas de control depende dunha cadea de subministración de tamaño e capacidade suficientes para soportar a gama de proxectos planificados por unha variedade de operadores.A pesar destes temores, o mercado está ao bordo dun ciclo especialmente emocionante.Como observadores da industria, Infield Systems observará atentamente os próximos meses á espera dunha recuperación significativa do mercado desde os mínimos de 2009 e 2010.
Hora de publicación: 27-Abr-2022